今回はCMSの評価によく使用されるReplication methodについて。 原論文は以下の通り。 https://www.deriscope.com/docs/Hagan_Convexity_Conundrums.pdfCMSはスワップレートを原資産とするため、これをLIBORを原資産とするキャップやフロアと同様にフォワー…

V.Piterbergによる2003年の論文を読んでみた。 題名の通り、フォワードLIBORにボラティリティの確率変動を勘案したモデル(FL-SV model)が紹介されている。特徴はTime DependentなVolatility SmileのSkewパラメータを導入することでSkewのダイナミクスを表現…

別記事で「Cooperative Group」を用いたReductionについて記事を書いたけど、肝心のMonteCarloについては触れていなかったので簡単にメモ。 gomiwo.hatenablog.comモンテカルロでのプライシング理論はググれば沢山情報が出てくるのでそちらを参照。 簡単に書…

Cooperative Groupsについて学んだのでメモ。詳細は以下参照。Cooperative Groups: Flexible CUDA Thread Programming | NVIDIA Developer Blog Cooperative Groups: Flexible CUDA Thread Programming | NVIDIA Developer Blog 普通にCUDAでスレッド並列し…